Класическа понци схема. Схема на Понци: описание, принцип на действие Схема на пирамида на Понци

Схема на Понци - Английски Схема на Понци, е инвестиционна схема, която осигурява възвращаемост на по-ранни инвеститори от средства, получени от по-късни инвеститори. В началото може да изглежда легитимно, но схемата на Понци обикновено се разпада, след като притокът на средства от нови инвеститори стане недостатъчен за изплащане на старите. В някои случаи схемата на Понци първоначално се използва без злонамерено намерение, но с цел реализиране на печалба при изпълнение на всички задължения към инвеститорите. В повечето случаи обаче схемата е създадена с измамни цели, за да облагодетелства нейните организатори, от които се полагат малко или никакви усилия за генериране на печалби за инвеститорите.

Докато принципът на схемите на Понци съществува от векове, съвременното име за този вид измамна инвестиционна дейност идва от италиански имигрант от 20-ти век на име Чарлз Понци. След като успешно имигрира в Съединените щати през 1903 г., Понци създава инвестиционна схема, базирана на арбитражни транзакции с реципрочни купони. За да финансира тази дейност, той събира пари от инвеститори, като им предлага висока лихва. Впоследствие средствата, получени от нови инвеститори, бяха частично използвани за изплащане на доходи на по-ранни инвеститори, а Ponzi изразходва част от тях за собствени нужди.

Има доста често срещано погрешно схващане, че схемата на Понци е вид класическа пирамидална схема, но има някои доста фини разлики между двете схеми. Докато и двете стратегии са примери за незаконни инвестиционни схеми, които създават вид на сериозна организация, обещаваща висока възвръщаемост за кратък период от време, схемата на Понци има централна фигура, която прави повечето пари от измамата. За разлика от това, пирамидалната схема включва създаване на мрежа от инвеститори, които от своя страна активно набират нови инвеститори и обикновено получават процент от всички инвестиции, направени в резултат на техните усилия. Тоест в класическата финансова пирамида всички парични потоци не са обвързани с едно лице.

Освен това схемата на Понци не разчита единствено на нови инвеститори, за да продължи да функционира. Като свързана стратегия схемата на Понци също така включва връщане в схемата на предишни инвеститори, които вече са спечелили известен доход от първоначалните си инвестиции, като ги убеди да реинвестират всички тези средства. Тази стратегия не е характерна за повечето пирамидни схеми, които основно разчитат на непрекъснато привличане на нови или нови инвеститори, за да могат да продължат да работят.

Въпреки че повечето държави имат закони, които забраняват тази практика и налагат санкции като глоби и/или лишаване от свобода, понякога схемата на Понци е много трудна за идентифициране в етапа на нейното развитие. С течение на времето, когато операцията се разраства и мащабира, действието на схемата неизбежно става очевидно и обикновено завършва със съдебни дела и фалит. На този етап обаче повечето инвеститори ще изпитат значителни загуби, за които вероятността за възстановяване е изключително ниска.

Строителите на финансови пирамиди съществуват от векове. Основателят на първия от тях е Чарлз Понци, на когото това изобретение е кръстено тържествено. Смешно е, но ако някой от строителите на пирамиди се беше занимавал с проста математика, щеше да разбере, че за да се изплатят 100% от печалбата на първите 1000 инвеститора, е необходимо да се получат нови инвестиции от 2000 други инвеститори. Следващият етап изисква 3000 инвеститори да съберат средства от 6000 нови инвеститори. След това трябва да увеличите броя на инвеститорите до 18 000, за да изплатите исковете на първите 9 000 инвеститори. Така че на десетия завой на финансовата пирамида теоретично 13 122 000 инвеститори трябва да направят вноски. Но целият проблем е, че след 15-та революция броят на инвеститорите ще бъде по-голям от цялото население на земята! Следователно схемата на Понци рано или късно е обречена на провал. А написаното по-долу само потвърждава това правило.

Пирамида на Понци

Първата финансова пирамида е построена от италианеца Чарлз Понци през 1919 г. в САЩ. Както каза самият Чарлз пред репортери, идеята за създаване на собствена пирамида му дойде, след като получи международен купон за отговор по пощата от един от испанските бизнесмени. Същността на купонната циркулация беше следната: съотношението на обменните курсове беше такова, че беше възможно изгодно да се препродадат в Съединените щати купони, които преди това са били закупени в европейски страни.

Чарлз създава The Securities Exchange Company или SXC, където кани няколко инвеститора. Те трябваше да финансират предложената далавера, за което получиха запис на заповед. Но в същото време Чарлз им обеща 100% от печалбите, произтичащи от трансатлантическата търговия за малко повече от 3 месеца. Никое подобно плащане от емитенти на други ценни книжа не може да гарантира това.

Чарлз Понци

Всъщност Понци, разбира се, не е купувал купони, защото... те можеха да бъдат заменени само за пощенски марки. Той просто дава на старите инвеститори част от сумите, внесени от новите.До юли 1920 г. сметките на Понци му донасят до 250 хиляди долара дневно. Boston Post редовно публикува щедро платени одобрения за дейностите на Понци.

Може би всичко щеше да мине добре, ако не бяха журналистите от списание Post. Тези любопитни носове изчислиха, че за да се покрият инвестициите на компанията, ще трябва да бъдат в обращение 160 милиона купона, докато има само 27 хиляди.

Пирамидата се срина през лятото на 1920 г. поради съдебно дело на един от инвеститорите на име Даниелс, който поиска 50% от печалбата от компанията Ponzi. Съгласно тогавашния закон съдебният процес позволява замразяването на средствата на Понци, които са били в банкови сметки. На 26 юли Понци обяви временно спиране на приемането на депозити заради проверки. Това беше грешка; инвеститорите тичаха на тълпи, за да вземат парите си. На 10 август 1920 г. федералните агенти започват разследване. Тя установи, че SXC изобщо не е инвестирала нито стотинка, а само е платила лихва, използвайки приходите от нови инвеститори. По време на делото част от парите са намерени. Но инвеститорите успяха да върнат само 37% от стойността на сметката. Според различни източници Понци получи от 3 до 5 години затвор, движимото и недвижимото му имущество беше напълно конфискувано, а също така беше глобен с 250 хиляди долара.

Мадоф

Бърнард Мадоф- обикновен американец. В младостта си той обичаше да плува с приятели, работеше като спасител на плажа и дори като монтажник на напоително оборудване. Никога не е бил злодей!

След като спести около 5 хиляди долара, той основава собствена компания: Madoff Investment Securities. След известно време брат му Петър, двамата синове и дори племенниците вече са включени в неговия бизнес на различни позиции. Компанията Madoff участва в създаването на американската фондова борса NASDAQ, която се занимаваше с покупка и продажба на ценни книжа в интерес на инвеститорите. Тя беше един от 25-те най-големи участници в тази борса, стълб на Уолстрийт и пионер на електронната търговия. Бърнард Мадоф, между другото, беше първият, който компютъризира целия процес в своята компания.

Madoff Investment Securities се смяташе за един от най-печелившите и надеждни сред американските инвестиционни фондове. Той донесе около 12-13% годишно на своите инвеститори. В кулоарите, разбира се, имаше слухове, че успехът на Мадоф е осигурен от достъпа до вътрешна информация: твърде много банки, хедж фондове и благотворителни организации са били негови клиенти. Въпреки това, докато всичко беше наред, никой не го интересуваше. И не беше вярно, както се оказа по-късно.

2008 беше година на бедствие. Глобалната финансова криза не само удари силно инвеститорите и те искаха да изтеглят част от средствата си от Мадоф, но и двамата синове на магната се държаха като страхливци и заложиха баща си: след като получиха „покаяние“ от него, те го предадоха на сребърен поднос.на неговите власти.

Е, ако без текст, тогава през 13-те години на своята дейност компанията Madoff Investment Securities, както по-късно установи разследване, не направи нито една транзакция на фондовата борса. Нито един! Тя плати всички лихви на предишни инвеститори от средствата на новопристигналите. Когато инвеститорите изтеглиха 7 милиарда долара през декември 2018 г., пирамидата се срина като къща от карти.

По време на разследването Бърнард признава 11 обвинения и е милостиво осъден на 150 години затвор. Един от синовете на Бърнард се самоуби, докато течеше разследването. Същото направи поне още един инвеститор, който претърпя загуби.

По време на речта си Мадоф каза, че самият той вече не знае как се е случило това. Първоначално всичко изглеждаше като игра, а след това снежната топка стана толкова голяма, че вече нямаше как да я спре.

Данни. Пирамидата на Медоф е най-голямата в историята. В резултат на срива му бяха засегнати около 3 милиона души и няколкостотин финансови институции в САЩ, Франция, Испания, Холандия, Италия и Швейцария. Ето и най-големите загуби:

• Хедж фонд Fairfield Sentry Ltd - 7,3 милиарда долара.
• Kingate Global Fund Ltd - 2,8 милиарда долара.
• Rye Investment Management на Tremont Holdings Inc – около 3 милиарда долара.
• Банкова група "Banco Santander" (Испания) - 3,1 милиарда долара.
• Банка HSBC - 1 милиард долара.
• Royal Bank of Scotland - 600 милиона долара.
• Банка "BNP Paribas" (Франция) - $460 млн.
• Базираната в Бостън благотворителна фондация Robert I. Lappin е напълно фалирала.
• Bank of South Korea - 63 милиона долара.

МММ

Друг добър човек, който унищожи света, е Сергей Мавроди (и Ко.).

Идвайки от семейство на монтажници и икономисти, той взе всичко най-добро от родителите си: той отлично броеше в своя полза и чудесно „сглобяваше“ високи финансови обекти - пирамиди.

Трябва да се каже, че от самото начало съдбата му подсказва, че трябва да живее „по-смело, по-весело, по-изобретателно“, след като е награден по рождение с двоен сърдечен порок. Лекарите предричаха смъртта му в люлката, но Сергей излъга очакванията им.

През 1989 г. организира акционерно дружество МММ. Както се посочва в официални източници, името е съкращение от първите букви на имената на тримата основатели на бизнеса: Сергей Мавроди, Вячеслав Мавроди и Олга Мелникова. В продължение на пет години дружеството извършва само финансова и търговска дейност: препродава компютри и друга офис техника, внесена в страната.

И едва 1994 г. официално се счита за годината на създаването на финансовата пирамида, в която участват почти 15 милиона инвеститори. МММ издаде 991 хил. акции на цена от 1 хил. рубли на акция и те са в продажба от февруари. В същото време компанията въведе двустранни котировки с марж за покупка и продажба. Това доведе до бързо разпространение, тъй като акциите се търгуваха на базата на "днес винаги е по-скъпо от вчера".

Няколко месеца по-късно ръководството на компанията се опита да регистрира втори проспект за издаване на ценни книжа за милиард акции. Министерството на финансите на Руската федерация обаче не издаде разрешение. И тогава Мавроди има идея, която е брилянтна в своята простота: той отпечатва и пуска „билети за MMM“, които не са ценни книжа, но формално се равняват на една стотна от цената на акциите. Външно те приличаха на съветски червонец със Сергей вместо Ленин в центъра.

Мавроди замени сделките за покупко-продажба с дарителски сделки. Тоест билетът за МММ не е закупен, а е издаден като сувенир за доброволно дарение. В обратната ситуация самият Сергей дари пари на инвеститора.

От февруари до август 1994 г. цените на билетите се увеличават 127 пъти, а броят на вложителите достига 15 милиона души. Според спомените на бившия вицепремиер Александър Шохин, на заседанията на правителството Черномирдин „руга силите за сигурност, изисквайки да се направи поне нещо, преди всичко да се пръсне“.

Плащанията на пари продължиха до 27 юли, след което Сергей Мавроди с указ от 29 юли обяви намаляване на стойността на акциите със 127 пъти до хиляда рубли. В същото време беше заявено, че сега цените ще растат два пъти по-бързо, учетворявайки всеки месец. На 4 август 1994 г. Мавроди е арестуван за укриване на данъци. Офисът му е затворен, извършен е обиск и са открити няколко чувала с пари или по-точно 4 милиарда рубли или 690,6 хиляди долара по курса за август 1994 г. Това е цялата история. След това - тълпи от измамени инвеститори и изявления на шефа на МММ, че всичко е "откраднато" от държавата. 50 души са се самоубили. Никой не успя да върне парите - пречеха законови тънкости.

За разлика от Америка нашият строител на пирамиди не беше вкаран зад решетките. Напротив, той стана депутат от Държавната дума! И дори се опита да се кандидатира за президент. След първата пирамида последваха втора и трета, както и подобни проекти в интернет. Мавроди планира да се кандидатира за президент на Русия през 2018 г. Е, мисля, че има шанс.

L&G K.K.

На 5 февруари 2009 г. светът беше шокиран от неочаквана новина от Япония. Ръководителят на японската инвестиционна компания L&G беше арестуван същия ден по подозрение в създаването на финансова пирамида, чиито инвеститори по предварителни оценки са загубили от 1,4 до 2,2 милиарда долара.

Арестувана е 75-годишната Казуцуги Нами, която по това време оглавява борда на директорите на токийската компания L&G K.K., която се обяви в несъстоятелност. Тази компания, според The ​​Japan Times, обещава да изплаща на инвеститорите 9 процента дивиденти за всеки инвестиран милион йени на всеки три месеца, с други думи, около 40% годишно! L&G K.K. също издаде свои собствени електронни пари, наречени Enten, които инвеститорите получиха в замяна на средства, депозирани в нейните сметки.

Казуцуги Нами

Според Jiji Press 37 хиляди инвеститори са инвестирали в L&G K.K. около 126 милиарда йени (1,4 милиарда щатски долара). Вестник Japan Times, базирайки се на данни на агенция Kyodo News, оцени привлечената L&G K.K. средства от над 200 милиарда йени (2,24 милиарда щатски долара).

L&G K.K. стана 3-тата по големина финансова пирамида в света и първата в историята на Япония. До този момент най-голямата измама в страната на изгряващото слънце се смяташе за компанията Toyota Shoji, която работи през 80-те години. Тя привлича средства от възрастни японци, като им обещава инвестиции в злато.

В резултат на разследването през 2010 г. Казуцуги Нами беше осъден на 18 години затвор.

Станфордска финансова група

На 17 февруари 2009 г., веднага след началото на финансовата криза, друга (с изключение на Мадоф) най-голяма пирамидална схема в американската история, Станфордската финансова група, се срина (с помощта на журналисти и държавни правоприлагащи органи).

58-годишният Алън Станфорд, известен финансист и филантроп, спонсор на професионалния спорт, беше ръководител на брокерско-дилърската консултантска компания Stanford Group Company, разположена в офшорните зони на Антигуа и Барбуда. Освен това той контролира Stanford International Bank, чиито клиенти са повече от 30 хиляди души. Управляваните активи на финансовата институция бяха оценени на 50 милиарда долара. Станфорд притежаваше и управляващата компания Stanford Capital Management. И трите организации бяха членове на SFG.

Алън Станфорд

Услугите на SFG са използвани от частни и институционални инвеститори и компании от 136 държави. През януари 2009 г. финансовият анализатор Алекс Далмади публикува статия във венецуелското икономическо списание VenEconomia, закачливо озаглавена „Патицата“ (El Pato), в която се опитва да „измисли“ финансова институция, подобна на тази, управлявана от Бърнард Мадоф, само това, изложено от властите.

Алекс Далмади избра компанията си по три точки: предлагаше високи лихвени проценти на клиентите, управляваше се от малка група хора и имаше толкова добра репутация, че никой регулатор не би я проверил. И така, по злощастна случайност за Станфорд, Далмади избира Stanford International Bank.

Лихвеният процент по депозитите в Stanford Bank беше с 3 процентни пункта по-висок от максималния лихвен процент в американските банки и възлизаше на 7,5% годишно. Организацията се ръководеше от самия милиардер, неговия съученик Джеймс Дейвис, бащата и съсед на Станфорд, чийто бизнес опит беше ограничен до производството и търговията с месо, както и продажбата на употребявани автомобили.

Статията на Алекс не остана незабелязана. Месец след публикацията няколко американски агенции почти едновременно се заинтересуваха от дейността на SFG: Комисията за ценни книжа и борси на САЩ (SEC), Федералното бюро за разследване (FBI), Комисията за финансово регулиране на Флорида (FOFR) и Регулаторът на финансовите пазари комисия (FIRA).

От началото на ревизията всички банкови сметки са запорирани. Започна паника сред инвеститорите, които искаха, но не можеха да си върнат парите. Всъщност дори и правителството да беше дало такова разрешение, в сметките просто нямаше да има необходимото количество финансови средства.

Според SEC Станфорд е организирал най-голямата измамна инвестиционна схема, в резултат на която клиентите на SFG са загубили приблизително осем милиарда долара. SEC не разкрива повечето от подробностите за обвиненията, но е известно, че комисията обвини Станфорд и неговите помощници в продажба на депозитни сертификати и други инвестиционни инструменти на клиенти, обещавайки им висока възвръщаемост. В същото време депозитните сертификати нямаха необходимата застраховка от Американското федерално бюро за гарантиране на депозитите.

Има ли нещо на този свят по-удивително и вечно от човешката лекомислие и алчност! Понци почина преди повече от половин век, но неговият метод за обръщане на чужди финансови реки в собствения си джоб е не само жив, но и е получил творческо развитие в дейността на неговите духовни потомци. Още в началото на измамата си Понци забеляза, че онези, които са били посъветвани да го направят от приятели или роднини, са най-склонни да му доверят средства. Въпреки това, американецът Карл Ренборг успява наистина да разкрие този модел и да изгради своя бизнес върху него. Днес подобни структури, известни като MLM (многостепенен маркетинг), са особено популярни в Интернет, но те не са започнали във виртуална, а в съвсем реалната мрежа, основана от Ренборг през 30-те години на миналия век. На клиентите на първата верига компания на планетата, California Vitamins, бяха предложени добри комисионни, ако продадат продукта на следващи клиенти и ги убедят да го популяризират допълнително. Днес в света има повече от 4 хиляди големи компании, които изграждат своя бизнес върху тази проста техника. Общият им оборот надхвърля 300 милиарда долара.

Но частният бизнес не е единственият, който използва изобретението на Понци. Именно това е в основата на всяка социалноосигурителна институция. Във Франция, Америка и Германия работниците редовно плащат пенсионен данък, който се преразпределя от държавата, докато тя използва част от получените печалби по свое усмотрение, така че днес дефицитът на пенсионните фондове на планетата възлиза на милиарди, а лековерните гражданите нямат гаранция, че не са последни в тази верига. И това е единственото общо нещо, което „схемата на Понци“ има с несправедливо приписаните й пирамиди. И двете в крайна сметка се сриват, отнасяйки със себе си хиляди фалирали инвеститори.

Срам за семейството

Карло Понци е роден през 1882 г. в Парма, в семейството на италиански генерал и изобщо не е плитката душа, за каквато мнозина сега си го представят. Друго нещо е, че още в младостта си той беше заклет измамник и от време на време изпадаше в неприятни ситуации.

В крайна сметка родителите му му купиха „еднопосочен билет“ в чужбина и го изпратиха при роднини в Пенсилвания, за да търси късмета си далеч от дома на баща си.

През 1903 г. бъдещият интригант стъпва на американска земя. В ръцете си държеше малък куфар, на лицето му грееше радостна усмивка, а в главата му цял рояк планове за бъдещето му в новата родина.

Пътуването на Карлито започва в индустриалните покрайнини на Питсбърг, където мие чинии, сервира в магазини, натиска бутоните на асансьора и дори превежда от английски. Подобни дейности обаче по никакъв начин не съответстват на неговите представи за живота и той решава да опита късмета си в друга област. След като се сбогува с негостоприемния Питсбърг, Понци започва да пътува из Източното крайбрежие, местейки се от град на град и сменяйки работата като ръкавици. Това продължило пет години, докато през 1908 г. не било донесено в Канада. Тук той най-накрая намери своята звезда в лицето на сеньор Фертолини, управител на банка в Монреал. Тъй като е италианец, той се смили над своя сънародник и го взе за чиновник.

Тогава костюмът на Карлито придоби характерния си шик, а лицето му придоби лъскава гладкост. Банковата му сметка по никакъв начин не отговаряше на заплатата на банков служител, дори и толкова незаменим, какъвто се оказа младият пармезан. Задължението на новодошлия беше да привлече нови клиенти и той го направи по-добре от всеки свой колега: Понци обеща на клиентите толкова високи лихви, че те се съгласиха без колебание. В същото време вложителите наистина получиха обещаното, поне тези от тях, които първи дойдоха в банката, тъй като, както може да се предположи, дивиденти бяха изплатени от следващите дарения.

Подарък от съдбата

Разбира се, печелившото предприятие не продължи дълго. Банката се спука, а нашият герой и неговият благодетел бяха откарани в затвора. Понци успешно служи две години и ако мислите, че през цялото това време той хапеше лактите си и се разкайваше, тогава жестоко грешите. След като е освободен, той веднага започва друго, не по-малко достойно занимание - фалшифицира документи и превежда нелегални имигранти през американската граница. Знаейки как американците не харесват, когато някой нарушава имиграционните им закони, не е изненадващо, че не са направили изключение за Карлито: през 1915 г. федералният съд в Атланта го осъжда на още един затвор. След като го поднесе, Понци отиде в Бостън. Там талантлив млад мъж си намери работа като продавач в магазин за хранителни стоки, разположен в самия център на италианския квартал. И съвсем не защото вторият затвор се отрази пагубно на умствените му способности, а защото му трябваше време да се огледа и помисли. Понци вече беше прехвърлил 35 и беше време най-после да хвърли котва и да направи нещо по-сериозно от дребните лудории, на които се бе отдавал досега.

Съдбата беше милостива към Понци: сякаш отгатвайки тайните му стремежи, тя му изпрати ангел в лицето на 18-годишната Роза Гуеко, дъщеря на италианец, търговец на плодове Дон Алберто. Запознават се в магазин, на който синьор Гуеко доставя стоки, а година по-късно се женят - за голямо удоволствие и на тримата. Въпреки това, самият Карлито се възползва най-много от това: Роза беше единственото дете на зеленчуков магазин и татко, на пръв поглед пропит с доверие в бъдещия си зет, безразсъдно побърза да му повери управлението на компанията. Няколко месеца след като Карлито влезе в бизнеса обаче, компанията фалира и щастливият младоженец трябваше да търси ново място, където да приложи забележителните си мениджърски способности.

Тили-тили тесто!

Бракът с Роза Гуеко донесе на Понци не само радостта от брачните удоволствия, но и полезни връзки в емигрантските среди. Италианците не бяха предпочитани в Америка, дразнеха ги с паста и във всеки виждаха бандит и мафиот. Затова тези, които дойдоха тук, се опитаха да се държат заедно и да си помагат. На това разчиташе Карлито, когато предложи ръката си на младата красавица. Дон Алберто помага на зет си да се ориентира в пъстрата тълпа италиански емигранти, посочва правилните хора и ги представя правилно.

Понци, от своя страна, също се опита да не загуби лицето си: той се обличаше безупречно, имаше идеално подстригана прическа, носеше отличен одеколон и най-важното знаеше как да води разговор и да спечели събеседника си. Докато общуваше, Карлито обсипваше речта си с известни имена, с които се предполага, че е свързан, поглеждаше часовника си и често прекъсваше разговора, смътно намеквайки за бизнес среща, която не можеше да пропусне при никакви обстоятелства. С други думи, Понци даде да се разбере, че е важна птица, без обаче да навлиза в подробности какъв вид и откъде идва. Колкото и да е странно, този блъф беше повярван и не на последно място поради привлекателния външен вид на говорещия. Карлито беше красив и имаше толкова очарователна усмивка, че само телеграфен стълб можеше да й устои. Всичко това заедно изкупи ниския му ръст, едва надвишаващ един метър и шестдесет, сервилността в обноските (което обаче мнозина смятат за предимство, а не за недостатък) и странния неспокоен вид, който при продължителна комуникация позволяваше да се предположи, че колегата не беше толкова прост, колкото изглеждаше.

Но никой не се досети. Новите приятели на Понци му намериха работа в отдела за писма на един от местните вестници. Беше 1919 г., той беше на 37 години и трескаво търсеше възможност да използва таланта си.

Пиша писма…

И тя скоро му се представи. Докато отговаряше на едно от писмата, Карлито откри пощенски купон, приложен от подателя. Такива купони са въведени от Пощенското споразумение през 1906 г. и могат да бъдат обменяни за марки. Те бяха прикачени към писма, така че получателите да не харчат пари за отговор на съобщение. В споразумението участваха 60 държави, а купоните бяха унифицирани. Те можеха да бъдат закупени във Франция и продадени в Русия, без да загубят дори половин цент.

Системата работи гладко до Първата световна война, но в края на 1910 г. започва да се проваля. В света започна криза, която засегна предимно европейските държави, които пострадаха най-много от военното опустошение. Оттук и разликата в обменните курсове в Европа и Америка, която се увеличава със задълбочаването на икономическите проблеми. Случи се така, че купон, закупен в Испания за цент за брой, можеше да бъде заменен в Съединените щати за шест марки, също за цент за брой. Осъзнавайки това, Понци изпадна в състояние на изключителна психическа възбуда. Ами ако купите не една марка, а десет? Ами ако е сто? Ами ако има цяла карета? Въображението рисуваше възхитителни картини и ме дразнеше с луди суми. Това беше просто нещо малко: Карлито нямаше пари за първите купони и трябваше да ги вземе на всяка цена.

Горещо лято в Бостън

След като придоби начален капитал, на 26 декември 1919 г. Карлито регистрира собствена компания, наречена Securities Exchange Company (SEC). Имаше клонове в Бостън, Ню Йорк, Манчестър, Ню Хемпшир и други градове в Нова Англия и се занимаваше с изплащане на записи на заповед с възвръщаемост от първо 50%, а след това 100% след 90 дни. В същото време беше обявено, че парите се инвестират в пощенски операции, генериращи печалба от 400%, но тяхната технология не подлежи на разкриване.

Все още не е известно дали Понци наистина се е опитал да спекулира с купони, играейки на разликата в курсовете. Най-вероятно не. Но дори и да се опита, нямаше да е възможно: бюрократичната тежест в пощите, забавянето на изпращането на писма и паричните преводи щяха да изядат цялата разлика между цената на купоните и интригантът нямаше да види нищо друго освен загуби . Да не говорим за факта, че човек, който ги купува в такива количества, изглежда най-малкото странно и рискува да привлече вниманието на властите.

Но Понци нямаше да поеме риска. Той просто сподели наблюденията си с приятелите си и те буквално му наложиха пари. След като разбра, че механизмът е стартирал, той вече не можеше да го спре.

Седмица след отварянето на компанията в Бостън започва истински инвестиционен бум. Слуховете, че компанията редовно изплаща дивиденти, вдъхновяват все повече и повече нови инвеститори и в началото на юни сумата на приходите възлиза на 1 милион долара на ден. Това не би могло да се случи дори в кошмар. Офисите на SEC бяха буквално наводнени с пари. Доларите бяха в чекмеджетата на бюрата, в картонени кутии в коридорите и дори в тоалетните. И продължаваха да идват.

Грижейки се за своите клиенти, Карлито подреди офисите си така, че да улесни максимално инвестирането и да затрудни получаването на пари. Раздаването се извършваше от един или два прозореца, а приемането - от няколко десетки. В същото време около първия се извиха огромни опашки, а до втория стояха няколко души. Но най-забележителното беше следното: за да вземеш дивидентите, трябваше да минеш покрай цяла поредица от касови апарати, където те спокойно можеха да бъдат инвестирани обратно. И повечето американци направиха точно това. След като получиха парите си здрави и здрави, те с радост ги оставиха да растат.

Голяма ТАЙНА за малка фирма

Понци беше на върха на блаженството. Обличаше от най-скъпите шивачи, купи няколко коли, обсипа Роза с диаманти, нае красиви секретарки и изпрати старата си майка от Италия. Горещото лято в Бостън беше най-щастливото в живота му... Но не продължи дълго. За съжаление (или за щастие?) близо до него нямаше любезен човек, който да му обясни, че най-важното в такъв случай е да се измъкнеш навреме.

В началото на юли властите се заинтересуваха от прекрасната компания. Но колкото и да се опитваха, никакви проверки не можеха да открият нарушения. По време на един от одитите SEC беше спрян за известно време. Започна паника и стотици инвеститори се втурнаха за пари. Карлито обаче плати всеки цент, ставайки известен като национален герой, който несправедливо е пострадал от властите и затова заслужава още повече доверие. Той лично приемаше уплашени клиенти, носеше им торти и кафе и се усмихваше с обезкуражаващата си усмивка.

Но това беше началото на края. Малко след инцидента със затварянето един от инвеститорите в SEC съди Карлито. Беше тривиален въпрос, но журналистите от Boston Post се заинтересуваха от него. Започват да копаят под Понци и на 26 юли 1920 г. избухват със статия, в която изброяват всички подвизи на Карлито, включително криминалното му досие и затворнически присъди в Америка и Канада. Уличаващите доказателства срещу боса бяха разкрити от прессекретаря на Понци, известния журналист и общественик Макмастърс. Той пръв разясни на вестника, а в същото време и на света, същността на мистериозната схема: „Карлито е сапунен мехур. Ако изплати всички дивиденти, няма да остане и спомен от него.” Но светът не повярва на Макмастърс. Карлито продължава да бъде национален герой.

Живей и умри в Рио

40 милиона инвеститори пострадаха от измамата Понци. И то не кои да е, а жителите на Нова Англия, Ню Йорк и Пенсилвания – цветът на интелектуалния елит на Америка. Общата сума на депозитите възлиза на 15 милиона долара (140 милиона долара, като се вземе предвид текущата стойност на долара). Това, което беше направил Понци, беше изяснено в рамките на една година. Проведоха се много съдебни дела, няколко компании и пет реномирани банки фалираха. Самият Карлито е осъден на пет години затвор, от които излежава 11 месеца и е освободен по амнистия. След като е освободен, той заминава за Флорида, където се забърква в сделки със земя, не по-малко съмнителни от предшествениците си. След като служи още три години, той е депортиран в Италия, където Мусолини го приема с отворени обятия. Те му обяснили, че в лицето на Карлито намира финансов гений, способен да съживи икономиката на страната. Дучето обаче скоро отказва услугите му. Откривайки, че финансовият гений не е добър с аритметиката, той го изпраща в Бразилия, за да създаде клон на определена нерентабилна италианска авиокомпания. Излишно е да казвам, че това предприятие също фалира, оставяйки Понци без препитание.

В края на живота си той изпада в бедност и умира през 1949 г. в болница за просяци в покрайнините на бляскавия Рио де Жанейро. Казват, че преди смъртта му на лицето му е имало усмивка.

Карло Понци
талисман 30.10.2010 12:44:33

Гордея се с този човек и в същото време се учудвам колко талантлив беше... Скитайки из градове и държави, започвайки бизнес, влюбвайки се, никога не съжалявайки за миналото, издигна се до самия връх и потъна до отдолу, умря с усмивка :)

Схемата на финансовата пирамида е доста добре развита - инвеститорите се примамват с високи дивиденти, а средствата им не се инвестират в никакви проекти, а се използват за плащане на лихви на предишни клиенти. Схемата непрекъснато се разширява, потокът от депозити расте лавинообразно.

В момента, когато разходите за плащания надхвърлят получаването на нови средства, плащанията спират и организаторите на пирамидата бързо изчезват със събраните пари. Ако в Русия такава схема се свързва с "МММ", то в САЩ се нарича "схема на Понци". Карло Понци стана първият известен създател на такава структура през 1920 г.

Младият мъж пристига от Италия в Съединените щати през 1903 г. без пари в джоба си, но с големи надежди. След като смени много работни места, Карло успя да влезе два пъти в затвора за фалшифициране на документи и нарушаване на имиграционните закони.

Най-добрият час на Понци беше откритието му за възможността за спекулации с пощенски купони с печалба от цели 400%. Факт е, че тези ценни книжа можеха да се продават по целия свят на една цена от няколко цента, а световната война промени обменните курсове и тук се появи поле за спекулации.

След като научиха за такова печелившо предприятие, много от приятелите и познатите на Карло се присъединиха към него, събирайки необходимия начален капитал. През 1919 г. е регистрирана Security Exchange Company, която продава и изкупува записи на заповед с доходност от 50% само за 90 дни. Всъщност плащането може да бъде получено в рамките на месец и половина. Като източник на доходи са обявени същите купони, но технологията за получаване на печалба е обявена за тайна.

Тогава всичко вървеше по добре позната схема - надигна се инвестиционен взрив, тълпи от инвеститори нахлуха в офисите, за да дадат парите си. До лятото на 1920 г. депозитите възлизат на милион долара за една седмица. Самият Понци стана истински богаташ, давайки много интервюта и живеейки в луксозно имение. Никога не му е хрумвало да бяга.

Органите на реда се заинтересуваха от дейността на Карло, но законите от онова време не му позволиха да спре дейността си, особено след като бизнесменът плащаше сметките си навреме. Така през първите осем месеца бяха събрани почти 10 милиона долара, около 80% от които отидоха за плащане на инвеститори. Около 10 хиляди души станаха клиенти на Понци, както и повечето от бостънската полиция.

Когато през юли 1920 г. в пресата се появява разкриваща статия, започва паника, но Карло някак си успява да изплати първата вълна от кредитори, получавайки популярна любов и признание. Само две седмици по-късно обаче одиторите обявиха разочароващо заключение - компанията на Карло Понци е фалирала. Законният доход на компанията беше само 45 долара, а бяха закупени само 2 купона.

В хода на няколко процеса пет банки фалираха, а вложителите излязоха сравнително леко; за всеки инвестиран долар те успяха да върнат 37 цента за осем години. Понци беше осъден, след като напусна затвора, той продължи кариерата си на измамник и се върна в затвора. Карло Понци умира през 1949 г. в Рио де Жанейро със състояние от 75 долара, което е достатъчно, за да плати погребението му.

Тази схема стана много популярна, тъй като простотии, които са алчни за бързо и лесно забогатяване, винаги ще има. В много развити страни, по примера на Съединените щати, има строг правителствен контрол върху финансовите дейности, така че повторението на такава история е просто невъзможно.

Периодично обаче избухват скандали с използването на схемата под една или друга форма. Пирамидите минаха като гигантска прахосмукачка през страните от бившия социалистически блок – от Албания до Русия. С навлизането на интернет измамниците успяха да предложат услугите си на повече хора, като същевременно запазят пълната си анонимност.

Характеристика на съвременните строители на пирамиди все още е желанието да запазят откраднатите средства.Ако преди това са били използвани швейцарски банки, днес измамниците все повече прибягват до услугите на офшорни компании, които се превръщат в септична яма за съмнителни компании. Един от ярките примери е дейността на Първата международна банка на Гренада. Основана е през 1998 г. от проповедника Гилбърт Зиглер, който се представя и за посланик на несъществуващата държава на Мелхиседек.

Уставният капитал от 20 милиона е внесен от рядък рубин. Банката предлага на доверчивите американци от 30 до 250% годишно, докато дейността на финансовата институция не се простира извън острова, тъй като в Америка те ще трябва да се справят с регулаторните органи. Част от парите отивали за подкупи от местни политици и одитори. Имаше дори фиктивна застрахователна организация, която гарантираше безопасността на депозитите.

Според отчетите на банката приходите й през 1999 г. достигат 26 милиарда, а активите й възлизат на 62 милиарда, което поставя банката наравно с най-голямата в света! Одиторът, който заподозря нещо нередно, беше отстранен от дейността си, а информацията на ФБР за съмнителните дейности на банката беше игнорирана от властите на Гренада.

Но до лятото на 2000 г. банката спря да извършва плащания, оказа се, че дълговете към вложителите възлизат на около 125 милиона, но те успяха да върнат само 900 хиляди, което не беше достатъчно дори за плащане на ликвидационната комисия. А рубинът, който осигури уставния капитал, изобщо не съществуваше в природата.

Самият банкер-кондуктор изчезна благополучно. Въпреки че министър-председателят на Гренада обеща да възстанови реда във финансовия сектор, през 2002 г. избухна нов скандал, фалиралата Imperial Consolidated Group остави дългове от 300 милиона.

Днес, под натиска на САЩ и западните страни, офшорните правителства се борят по всякакъв начин за финансовата си чистота, съществуват редица международни комисии и организации по проблемите на прането на капитали. Но няма гаранция, че схемата на Понци, след като се промени, няма да се появи на ново място.

HYIP проектът е високодоходен инвестиционен инструмент, който има специално създаден уебсайт с личен акаунт (бек офис) за инвестиране на електронни пари. Можете да печелите около 1-3% на ден от HYIP или дори повече (в зависимост от вида на проекта), което привлича любителите на бързите и лесни печалби. Поради факта, че дейностите на HYIP предполагат анонимността на организаторите и непрозрачността на предприетите финансови действия, в мрежата започнаха да се появяват все повече и повече фалшиви проекти, които след събиране на определена сума инвеститорски капитал затварят програмата . За да не попаднете на триковете на измамниците, трябва да разберете как работят рекламните проекти.

Повечето съществуващи HYIP работят на принципа на Понци. В тази статия ще разгледаме каква е същността му и как правилно да анализираме дейността на HYIP, за да намалим рисковете от загуба на инвеститорски капитал и в същото време да направим добра печалба.

Какво е схема на Понци?

Ponzi е инвестиционна схема, при която печалбите се генерират от притока на средства от нови инвеститори. До определен момент проектът демонстрира успех и стабилност. Печалбите се изплащат редовно на партньорите, а програмата се разраства с нови участници, които инвестират пари в проекта. С течение на времето настъпва период на стагнация (рецесия), когато потокът от нови капиталови инвестиции спира или намалява толкова много, че не е достатъчен за плащане на съществуващите партньори на фонда. Тогава проектът става измамен и спира дейността си.

Често организаторите на шума, без да чакат такъв момент, незабавно затварят проекта, след като са събрали максималния размер на инвеститорския капитал. По правило партньорите по програмата научават за това, когато натрупаните дивиденти спрат да постъпват в техните сметки. Има и случаи, когато HYIP спира да плаща лихви на стари инвеститори, но продължава да приема депозити от нови инвеститори.

Когато реши да инвестира в HYIPs, инвеститорът трябва внимателно да анализира дейностите на проекта, което ще определи неговата платежоспособност и надеждност. Само с компетентен подход и правилния избор на инвестиционна стратегия можете да печелите от HYIP проекти.

Ponzi финансиране - как да провеждаме компетентни инвестиционни дейности?

Никой потенциален инвеститор не може да бъде 100% сигурен, че избраният проект е честен инвестиционен фонд, а не финансова пирамида в лошия смисъл на това понятие. Въпреки това, въз основа на някои показатели, можете да направите определени изводи, които ще ви помогнат да разберете коя програма имате пред вас - измамник или наистина плащащ проект.

• Фиксиран марж на печалбата. Всяка финансова дейност е свързана с рискове, така че нито един честен проект няма да гарантира определена печалба;
• Високи лихви. По правило измамните проекти обещават големи печалби, за да привлекат нови участници;
• Дизайн и съдържание на уебсайт. Ако проектът първоначално е насочен към набиране на определен капитал, като правило той няма многофункционален и надежден уебсайт. Ако HYIP планира да извърши сериозна и дългосрочна работа, той създава удобен и сигурен уебсайт;
• Високи партньорски такси. Повечето HYIP използват партньорски програми, за да привлекат потенциални инвеститори. Това ви позволява да извършвате плащания към съществуващи членове и да спестявате от реклама. Ако наградата за партньор е твърде висока, трябва да помислите за това. В крайна сметка всяко такова плащане намалява реалните постъпления на нов капитал. Ако процентът на афилиейт надвишава 10%, най-вероятно си имате работа с измамник;
• Твърде активна реклама. Най-често този метод се използва от проекти, които искат да съберат пари и да затворят проекта за кратък период от време. Рекламата трябва да е умерена и не агресивна.

Въпреки факта, че днес 95% от съществуващите онлайн инвестиционни фондове работят на принципа на Понци, такъв финансов инструмент не трябва да се изключва от инвестиционния портфейл. Благодарение на